個人年金保険が販売停止！？売り止め理由や見直しの必要性を解説！

また、2017年に入り、明治安田生命をはじめとして、国内大手生保も、個人年金保険の販売停止が相次いでいる状況となっています。

マイナス金利の導入により、20年国債や30年国債の金利（利回り）は大幅に下落しました。

20年国債の利回りの推移

（財務省：国債金利情報、2020/1最新）

実は、保険会社の個人年金保険や学資保険などは、円建てであれば日本国債20年債や30年債を中心に運用してきました。そのため、マイナス金利の影響によって、日本国債の利回りが悪くなり、各生命保険会社はの個人年金保険の保険料積立の運用実績が下がることになってしまいました。その結果、個人年金保険、学資保険をはじめとする、貯蓄型保険の販売における運用が厳しくなりました。

実は、日本銀行（当時黒田総裁）は、マイナス金利の導入により、国債の金利（利回り）は低下しないと推測していました。詳しい理由は他の記事に譲りますが、海外の情勢であったり、銀行の貸し出しが進まなかったことなどから、国債の買いが進みました。

結果は上記の表の通りですが、個人年金保険や学資保険の貯蓄性のある保険商品は、引き続き厳しいと考えられます。

マイナス金利政策の影響で、2017年4月に保険の標準予定利率が大幅に下げられました。

標準予定利率（読み方：ひょうじゅんよていりりつ）とは、保険料の価格を決める上で重要な指標の一つで、保険料で集めたお金の運用利回りの計画値を指します。

1996年4月に標準予定利率が定められてから予定利率は下がり続けてはいましたが、2017年4月の改定では、ついに1.0％から0.25％へと引き下げられ、過去最低の予定利率となりました。この結果、各保険会社でも各保険会社が設定する予定利率の引き下げが必要となり、保険料を高く設定する、または保険商品の販売停止、ないしは売り止めをする必要が出たのです。

今回販売停止となっている個人年金保険は、日本国債で運用している「円建て」の個人年金保険が中心です。

外国の国債や株式で運用を中心とする外貨建て保険では、元本を保証しつつ（※外貨ベースでの元本保証であり、円ベースではありません）、利回りも2~3%と、かなり高い利回りを実現しているものも多いです。

また、国が運営する確定拠出年金iDeCoにも注目が集まっています。円建てでは利回りが期待できないので、期待できるのは節税・控除のメリットを中心に考えられます。

そこでここからは

• 外貨建て個人年金保険
• iDeCo

今回販売停止となっている個人年金保険は、日本国債で運用している「円建て」の個人年金保険が中心です。

日本社4社（日本生命・住友生命・明治安田生命・第一生命）やアフラック・あんしん生命など、本来円建ての個人年金保険を販売していた保険会社は、もっぱら外貨建ての個人年金保険に切り替えています。

外国の国債や株式で運用を中心とする外貨建て保険では、元本を保証しつつ（※外貨ベースでの元本保証であり、円ベースではありません）、利回りも2~3%と、かなり高い利回りを実現しているものも多いです。

また、国が運営する確定拠出年金iDeCoにも注目が集まっています。円建てでは利回りが期待できないので、期待できるのは節税・控除のメリットを中心に考えられます。

外貨建て個人年金保険とiDeCoについて簡単にみていきたいと思います。

貯蓄性の高い個人年金保険の相次ぐ販売停止に伴い、新たに個人年金保険に加入することができなくなりました。

販売停止は、大手国内生命保険会社をはじめとして、多くの保険会社で行われているため、自助努力が必要とされている今、老後の心配が出てきてしまいます。

そこで以下では、

• 加入済みの個人年金保険が販売停止になっても継続OK
  
• 予定利率の高いお宝保険は中途解約しないように注意
  

販売停止になっている個人年金保険や、今後、販売停止が予定されている個人年金保険に加入済みの場合は、そのまま継続をすることが可能です。

しかし、新たに個人年金に加入する際には、販売停止の個人年金保険には加入することができません。

そのため、現在加入している個人年金保険を、何らかの事情で解約した場合、今後の保険会社の情勢にもよりますが、現在の状況では、新たに加入することは困難と言えるでしょう。

国債利回り

標準利率が高ければ、同じ年金額であっても、保険料はとても安くなっています。つまり、支払った保険料より、年金で受け取る金額の方が、とても多くなるということになるのです。

このような、予定利率の良かった時代の生命保険は、お宝保険と呼ばれ、もう二度と同じような保険には加入できないと言われています。

個人年金保険が相次いで販売停止を決めているなか、どの保険会社の個人年金保険を選べばよいのか悩む方も多いと思います。

そんなときにはひとりで考えるのではなく、保険のプロに相談することをおすすめします。

マネーキャリアの保険相談はオンラインで完結するため、お気軽にご利用いただけます。

無料で保険のプロに相談できますので、一度試してみてはいかがでしょうか。